|
Tóm tắt:
|
GVR có lợi thế khi sở hữu diện tích đất cao su lớn, với quỹ đất 394.782 ha trải khắp các tỉnh thành, bao gồm Bình Dương, Đồng Nai, Bà Rịa – Vũng Tàu, Tây Ninh,... Trong dài hạn, việc chuyển đổi hơn 23.000 ha đất trồng cao su sang đất KCN trong giai đoạn 2025-2030 sẽ giúp công ty ghi nhận lợi nhuận đáng kể từ việc chuyển đổi đất, chúng tôi đã tính điều này vào trong dự báo. Tuy nhiên, giá cổ phiếu của GVR đã tăng 68% tính từ đầu năm để phản ánh phần lợi nhuận trong tương lai (như trong báo cáo GVR tháng 3 của chúng tôi (tại đây)). Do đó, chúng tôi duy trì khuyến nghị TRUNG LẬP đối với cổ phiếu GVR với giá mục tiêu 1 năm là 36.100 đồng/cổ phiếu (tiềm năng tăng giá là 1,5%) dựa trên phương pháp SOTP
|
|
|
|
|