|
Tóm tắt:
|
DSC ước tính doanh thu hoạt động của HSC đạt 6.405 tỷ (+26% YoY), lợi nhuận trước thuế đạt 1.691 tỷ (+31% YoY).
DSC sử dụng phương pháp định giá P/B, cùng kỳ vọng (1) mảng dịch vụ môi giới cải thiện tích cực khi thanh khoản thị trường hồi phục, (2) lãi từ các khoản cho vay tiếp tục tăng trưởng theo đà, và (3) việc mở rộng danh mục tự doanh tiếp tục là hỗ trợ tốt cho kết quả kinh doanh của HSC.
Mức giá mục tiêu DSC ước tính cho cổ phiếu HCM là 23.700 VND/cổ phiếu. DSC khuyến nghị, nhà đầu tư có thể giải ngân cổ phiếu ở vùng giá không quá 21.000 VND/cổ phiếu.
|
|
|
|
|