|
Tóm tắt:
|
▪ Q3/2025: LN ròng đi ngang svck nhờ tăng trưởng từ thị trường nội địa và phù hợp với dự báo của chúng tôi. Trong 9T/2025, HSG ghi nhận LN ròng đạt 647 tỷ VND (-7% svck, hoàn thành 74% so với dự báo cả năm 2025).
▪ Nhờ triển vọng tích cực từ nhu cầu nội địa, chúng tôi kỳ vọng LN ròng năm 2025-2026 đạt 948/1,244 tỷ VND (+86%/31% svck). Động lực tăng trưởng chính đến từ sản lượng tiêu thụ nội địa và biên lợi nhuận gộp cải thiện.
▪ Chúng tôi đưa ra khuyến nghị KHẢ QUAN cho HSG với giá mục tiêu 23,000 đồng/cp.
|
|
|
|
|