Tóm tắt:
|
Chúng tôi dự phóng DTT và LNST phân bổ cho Cổng đông của MSN lần lượt 79,048 tỷ đồng (+112% YoY) và 1,026 tỷ đồng (-82% YoY), chủ yếu nhờ vào cải thiện hiệu quả hoạt động của VCM. Bằng phương pháp SOTP (Sum-ofthe-part) đối với giá trị vốn chủ sở hữu đóng góp của các công ty con: MCH, MML, MHT, VCM và công ty liên kết Techcombank, chúng tôi điều chỉnh giá trị hợp lý cho mỗi cổ phần của MSN sẽ vào khoảng 62,400 đồng/ cổ phiếu, từ đó chúng tôi khuyến nghị MUA cho cổ phiếu này.
|
|
|
|
|