|
Tóm tắt:
|
BVSC tiếp tục duy trì khuyến nghị OUTPERFORM đối với cổ phiếu DHC với giá mục tiêu 50.000 đồng/cp. Câu chuyện chính mà chúng tôi muốn chuyển tải vẫn là kỳ vọng lợi nhuận sẽ tăng trưởng mạnh mẽ trong năm 2020 khi nhà máy Giao Long 2 ghi nhận doanh thu tròn cả năm trong khi giá đầu vào dự báo tiếp tục thuận lợi. Chúng tôi ước tính lợi nhuận 2020 sẽ tăng trưởng 54% so với 2019 và P/E dự phóng đạt 8,3 lần. Tuy nhiên, tính từ lần cập nhật trước của chúng tôi, giá DHC đã tăng gần 37%. Do đó để tối ưu hiệu quả, nhà đầu tư có thể xem xét gia tăng tỷ trọng nếu giá cổ phiếu điều chỉnh khi mà KQKD Q2 2019 dự kiến sẽ thấp hơn rất nhiều so với cùng kỳ.
|
|
|
|
|